Bankrot Silicon Valley Banke je zakotrljao lavinu i za SAD dolaze sumorna vremena

Budući da mainstream mediji ne nude objašnjenje što se točno dogodilo sa Silicon Valley Bankom, treba tražiti među neovisnim stručnjacima, a najbolji u Sjedinjenim Državama je definitivno sustavno zanemarivani Michael Snyder, koji prati svijet ekonomije i financija, autor brojnih knjiga i kolumnist na portalu The Economic Collapse, pa da vidimo što kaže.

Čekanje na sljedeći “Lehman Brothers trenutak” je završeno. U petak smo svjedočili drugom najvećem bankrotu u povijesti Sjedinjenih Država. Zapanjujući kolaps Silicon Valley Banke potresa financijski svijet do srži. Krajem prošle godine banka je imala 175 milijardi dolara depozita, a od toga je oko 151 milijarda dolara bila neosigurana.

Drugim riječima, mnogi bogati pojedinci i velike tvrtke su u opasnosti da budu izbrisani. Konkretno, ovo se opisuje kao "događaj na razini izumiranja" za tehnološke startupove, jer su tisuće njih svoje bankarstvo obavljale sa Silicon Valley Bankom (SVB). Ne mogu ni početi opisivati ​​kolika će ovo biti kataklizma za tehnološku industriju u cjelini.

Ima toliko toga za pokriti, pa mi dopustite da pokušam ići korak po korak.

Glasine o problemima u SVB posljednjih su dana izazvale masovni bijeg iz banke, a regulatori su u petak brzo djelovali i trajno zatvorili banku.

Financijski regulatori zatvorili su Silicon Valley Banku i preuzeli kontrolu nad njezinim depozitima, objavila je u petak Federalna korporacija za osiguranje depozita (FDIC), što je najveća propast jedne američke banke od globalne financijske krize prije više od deset godina.

Propast Silicon Valley Banke, ključnog igrača u zajednici tehnološkog i rizičnog kapitala, ostavila je tvrtke i bogate pojedince uglavnom nesigurnima i s pitanjem što će se dogoditi s njihovim novcem.

Zapravo, izvještava se da je ovo druga najveća propast banke u cijeloj povijesti Sjedinjenih Država.

Prema podacima koje je dala agencija FDIC, zatvaranje označava najveću propast banke od financijske krize 2008. i drugu najveću u povijesti Sjedinjenih Država, nakon što je Washington Mutual propao tijekom tog kraha u cijeloj industriji.

Do kraja prosinca, banka sa sjedištem u Santa Clari u Kaliforniji, 16. najveća banka u zemlji, imala je 209 milijardi dolara imovine s više od 175 milijardi dolara depozita. Kao i kod drugih banaka članica agencije FDIC, depoziti Silicon Valley Banke su osigurani do 250 000 dolara po deponentu.

Dobra vijest je da će svatko tko je imao manje od 250 000 dolara u banci biti pokriven osiguranjem koje garantira FDIC.

Standardno osiguranje ove agencije pokriva do 250 000 USD po deponentu, po banci, za svaku kategoriju vlasništva računa. FDIC je rekao da će neosigurani štediše dobiti potvrdu o stečaju za svoja stanja. Regulator je rekao da će neosiguranim štedišama isplatiti naprednu dividendu tijekom sljedećeg tjedna, uz moguće dodatne isplate dividende kako regulator bude prodavao imovinu Silicon Valley Banke. 

Hoće li deponenti s više od 250 000 dolara na kraju dobiti sav svoj novac natrag ovisit će o iznosu novca kojeg će regulator dobiti prodajom imovine banke ili ako neka druga banka preuzme vlasništvo nad preostalom imovinom. Postojala je zabrinutost u tehnološkoj zajednici da bi neke tvrtke mogle imati problema s obračunom plaća dok se taj proces ne završi, što cijeli sektor baca u velike probleme.

Nažalost, kao što sam već napomenuo, piše Michale Snyider, velika većina depozita kod Silicon Valley Banke premašila je prag od 250 000 USD i stoga su bili neosigurani.

„Kao što smo već napomenuli, iako je FDIC primijetio da je SVB imala 175 milijardi dolara depozita od 31. prosinca, imajte na umu da je oko 151,5 milijardi dolara od toga neosigurano, što znači da dobivaju točno nulu, iako je znatan broj njih vjerojatno povukao svoje depozite u prošlih nekoliko dana.

Kako se imovina Silicon Valley Banke bude likvidirala, nadajmo se da će oni koji su imali neosigurane depozite u SVB na kraju vidjeti bar dio svog novca“, nastavlja Shnyder.

Ali za sada se mnogi od njih suočavaju s potpunom i totalnom noćnom morom.

Na primjer, jedna tehnološka izvršna direktorica po imenu Ashley Turner poludjela je jer je imala "najmanje 10 milijuna dolara deponiranih kod Silicon Valley Banke".

Ashley Tyrner, izvršna direktorica bostonske wellness tvrtke FarmboxRx, rekla je da ima najmanje 10 milijuna dolara deponiranih kod SVB i da je mahnito zvala svog bankara. Rekla je da je to bilo 'najgorih 18 sati u njenom životu'.

Možete li zamisliti kako se osjeća u ovom trenutku? Nažalost, daleko od toga da je jedina.

Izvršni direktor YCombinatora, Garry Tan, kaže da je ono što gledamo "događaj razine izumiranja" za tehnološke startupove.

Postoje tisuće američkih startupova koji su poslovali preko Silicon Valley Banke, često kao njihove jedine banke. 250 tisuća dolara po računu neće dugo trajati.

Goruće pitanje za ove startupove su plaće, jer ne možete natjerati ljude da rade ako ih ne možete platiti.

To znači masovne otkaze.

To bi moglo značiti da će tisuće startupa umrijeti prije nego što FDIC prođe kroz postupak stečaja i oslobodi sredstva.

Koliko sam čuo, kaže američki stručnjak, postoje opcije rizičnog zaduživanja koje dolaze od pružatelja usluga kao što je Brex, ali trebat će puno opcija kako bi izbjegli masovno gašenje svih američkih startupova u sljedećih nekoliko tjedana.

Ovaj „događaj razine izumiranja“ za startupove i vratit će inovacije za 10 godina ili više unazad.

„Volio bih da mogu reći da sam u krivu. Ali ne mogu. Kad su vijesti o tome što se radi sa Silicon Valley Bankom stigle do Wall Streeta, dionice svih ostalih banaka su počele strmoglavo padati“, dodaje Michael Snyder.

„Je li ovo početak nove zastrašujuće krize za financijsku industriju? Pa, Michael Burry sugerira da bi kolaps Silicon Valley Banke mogao biti "naš Enron". Michael Burry, ekscentrični investitor prikazan u filmu “The Big Short” iz 2015., upozorio je: “Moguće je da smo danas pronašli naš Enron”, dodaje se u kolumni.

A milijarder Bill Ackman već sugerira da bi savezna vlada trebala spasiti banku.

Naime, po poznatoj izreci „Too Big to Fail“, milijarder i ulagač Bill Ackman kaže da bi američka vlada trebala razmotriti "jako razvodnjeno" spašavanje Silicon Valley Banke zbog nervoze oko njezine financijske pozicije.

Neuspjeh banke "mogao bi uništiti važan dugoročni pokretač gospodarstva jer se „venture-backed“ kompanije oslanjaju na SVB za zajmove i držanje svoje operativne gotovine", rekao je Ackman u nizu tweetova u četvrtak.

"Ako privatni kapital ne može ponuditi rješenje, trebalo bi razmotriti vrlo razvodnjeno spašavanje koje preferira vlada", rekao je.

„U ovom trenutku sumnjam da će Kongres biti spreman išta učiniti. Ali ako se to ne dogodi, Ackman nas upozorava  da bi uskoro moglo doći do panike i bijega u druge velike banke“.

Dodao je: „Rizik od propasti i gubitka depozita ovdje je da se sljedeći, najmanje sigurno kapitalizirana banka suoči se s bijegom deponenata i propadne, a po domino efektu i ostale banke nastavljaju propadati. Zbog toga treba razmotriti vladinu intervenciju, jer kad domine počnu padati, bit će teško zaustaviti proces“.

Zapravo, situacija je već toliko strašna da Peter Schiff proglašava kako smo “na rubu puno većeg kolapsa od 2008.”

“Bankovni sustav Sjedinjenih Država je na rubu puno većeg kolapsa nego 2008.”, rekao je ekonomist Peter Schiff, poznat po svojim strašnim predviđanjima.

“Banke posjeduju dugoročne papire po izuzetno niskim kamatama i ne mogu se natjecati s kratkoročnim državnim obveznicama. Masovna povlačenja štediša koji traže veće prinose rezultirat će valom bankrota banaka”, dodaje.

Naravno, mnogi "stručnjaci" u glavnim medijima to nikada nisu vidjeli.

Samo prošli mjesec, Jim Cramer i CNBC su zapravo govorili svojim gledateljima da bi trebali kupiti dionice Silicon Valley Banke.

Analitičar CNBC-a Jim Cramer ponovno je kritikovan na društvenim mrežama nakon što se ponovno pojavio isječak koji prikazuje voditelja emisije "Mad Money" kako gledateljima preporuča kupnju  dionica matične tvrtke Silicon Valley Banke, koja je vlasnik komercijalnog kreditora usmjerenog na tehnologiju, koji je tako brzo propao u petak.

“Deveti najbolji učinak do sada ima SVB Financial, bankina matična tvrtka. Nemojte zijevati,” rekao je Cramer gledateljima tijekom epizode “Mad Money” 8. veljače.

Cramer je naveo SVB Financial među "najvećim dobitnicima u 2023. do sada", uz dionice s najvećim udjelima kao što su Meta, Tesla, Warner Bros. Discovery i Norwegian Cruise Line.

Nažalost, situacija u Silicon Valley Banci nije jedinstvena.

Zahvaljujući brzom rastu kamatnih stopa, mnoge druge banke također sjede na brdima obveznica koje su izgubile veliku vrijednost.

Banke su veliki ulagači u imovinu poput državnih obveznica jer im je potrebno mnogo sigurnih mjesta za „parkiranje“ gotovine. Mnoge su financijske institucije nagomilale ta ulaganja tijekom razdoblja povijesno niskih kamatnih stopa koje je obuhvatilo prve godine pandemije, dok su banke primale tone novih depozita, a kreditiranje je bilo donekle ograničeno.

Ali sada FED ubrzano podiže stope, a predsjednik Federalnih rezervi Powell upozorio je ranije ovog tjedna da će središnja banka možda morati ubrzati tempo povećanja svojih stopa kako bi dodatno potakla gospodarstvo.

No problem kojeg stvara bankama je jednostavan, jer više kamatne stope smanjuju vrijednost njihovih postojećih obveznica.

„Za opsežnu analizu zašto ovo trenutno uzrokuje toliko nevolja za američke banke bi trebalo puno više podataka i da prođe neko vrijeme, ali kao što sam govorio svojim čitateljima, naš sustav jednostavno ne može podnijeti više stope u ovom trenutku. Ali "stručnjaci" u Federalnim rezervama uvjeravali su sve nas da točno znaju što rade. Sada su izazvali jedan od najvećih propadanja banaka u povijesti Sjedinjenih Država, a još gori scenarij  je na putu ako ne preokrenu kurs. Ali ne očekujem da će "stručnjaci" koje ima FED poslušati bilo koga od nas. Oni će samo nastaviti raditi ono što rade, a mi ćemo morati živjeti s posljedicama“, zaključuje Michael Snyder, koji se ovog puta nije dotaknuo razloga zbog kojeg FED radi kako radi, a to su tisuće milijardi helikopterskog novca štampanih za vrijeme pandemije pod Trumpom, kasnije pod Bidenom, a sada se isti kurs mora zadržati zbog vojne potrošnje i astronomskog proračuna Pentagona za 2023. od 842 milijarde dolara, a ta suma ne obuhvaća posebna „pomoć“ Kijevu, koja ide preko Kongresa i Bijele kuće.

Ukratko, stiglo je vrijeme naplate, kako politike Quantitative Easing (QE), potom helikopterskog nova, odnosno štampanja duga bez pokrića, što je rezultiralo ovakvim kamatnim stopama, a prva velika „kolateralna žrtva“ su Silicon Valley Banka, njezini klijenti i „start up“ sektor, koji se smatra jednim od glavnih karika u američkom ekonomskom lancu.

Sve što ćemo gledati je samo logičan slijed pogrešnih političkih odluka i Federalnih rezervi, ne od jučer, već oduvijek.

A za obične ljude, koga briga. Iako, iskreno rečeno, oni su također mogli ranije misliti, a ne podržavati sve poteze svojih vlasti i predsjednika, pogotovo u inozemstvu, onda kada su od toga imali koristi i kad su bili svemoćni. Sad je tome došao kraj.

The Economic Collapse